“Le banche dell’area euro nel primo trimestre del 2026 hanno inasprito i criteri di concessione del credito in tutte le categorie di prestiti, spinte da una maggiore percezione del rischio e da una minore propensione al rischio”. Lo rivela la Bce, nell”Indagine sui prestiti bancari nell’area euro, aprile 2026.
Le banche prevedono inoltre di ”inasprire i criteri di concessione del credito nel secondo trimestre, influenzate dalle tensioni geopolitiche, dagli sviluppi nel settore energetico e dall’aumento dei costi di finanziamento”.
Lo studio della Banca centrale prevede, inoltre, ”una diminuzione della domanda di prestiti da parte di imprese e famiglie, dovuta alla riduzione dei finanziamenti per investimenti fissi, al calo della fiducia dei consumatori e alla diminuzione della spesa per beni durevoli”. La Bce
osserva, inoltre, che ”quasi la metà delle banche dell’area euro utilizza la cartolarizzazione per concedere nuovi prestiti, gestire il rischio di credito e migliorare la liquidità e il finanziamento, affidandosi a entità finanziarie non bancarie per l’acquisto di prestiti cartolarizzati”.
Gli istituti di credito hanno segnalato ”un lieve inasprimento netto degli standard di credito per i prestiti alle famiglie per l’acquisto di immobili (2% netto), mentre gli standard di credito per il credito al consumo e altri finanziamenti alle famiglie hanno continuato a inasprirsi in modo più marcato (15% netto)”.
Per le imprese, ”l’inasprimento netto è stato superiore alle aspettative del ciclo precedente (6%), si è attestato al di sopra della media storica e ha rappresentato l’inasprimento più pronunciato dal terzo trimestre del 2023, evidenziando una continua tendenza cumulativa all’inasprimento
iniziata a metà del 2025”.
I principali fattori determinanti, secondo la Bce, sono stati ”i rischi percepiti per le prospettive economiche e la minore propensione al rischio delle banche, le quali hanno indicato, in una domanda aperta dedicata, che gli sviluppi geopolitici ed energetici hanno esercitato una pressione in senso restrittivo”.
Alcune banche hanno segnalato ”un ulteriore inasprimento delle condizioni di credito a causa dell’esposizione verso aziende ad alta intensità energetica e verso il Medio Oriente”.
Secondo la Banca centrale ”la minore tolleranza al rischio e la maggiore percezione del rischio da parte delle banche sono stati i principali fattori determinanti dell’inasprimento delle condizioni di credito per il credito al consumo”.
Per il secondo trimestre del 2026, le banche prevedono un ”inasprimento netto più diffuso e marcato degli standard di credito per i prestiti alle imprese e i prestiti alle famiglie per l’acquisto di immobili, nonché un ulteriore inasprimento per il credito al consumo”.